MSCI World en S&P 500 zijn de twee populairste indices voor passieve beleggers. De S&P 500 omvat de 500 grootste Amerikaanse bedrijven. De MSCI World spreidt over 23 landen en meer dan 1.500 bedrijven. We vergelijken beide indices op spreiding, kosten, rendement en risico voor de langetermijnbelegger.
MSCI World
S&P 500
Kosten
S&P 500 ETFs zijn goedkoper: Vanguard S&P 500 (VUSD) heeft een TER van 0.07%. MSCI World ETFs zoals IWDA hebben 0.20% TER. Over 30 jaar scheelt dat een paar procent van je eindvermogen bij grote bedragen.
Functies & aanbod
MSCI World wint op geografische spreiding. Bij een economische crisis in de VS presteert MSCI World relatief beter dan S&P 500. Echter: door de 70% VS-weging zijn ze in de praktijk sterk gecorreleerd.
Voor beginners
Beide zijn uitstekend voor beginners. MSCI World is populairder in Europa omdat het meer diversificatie biedt. Veel Nederlandse beleggers kiezen IWDA of VWRL als eerste ETF.
Voor actieve traders
Voor actieve beleggers die doelbewust minder VS-weging willen, is MSCI World beter. Die met verwachting van VS-outperformance kiezen S&P 500.
Kies MSCI World als je maximale geografische spreiding wilt en niet 100% afhankelijk wilt zijn van de Amerikaanse economie. IWDA (iShares) en SWRD (SPDR) zijn goede keuzes voor Nederlandse beleggers via DEGIRO of Trade Republic.
Koop MSCI World ETF via DEGIROKies S&P 500 als je bewust kiest voor blootstelling aan de grootste Amerikaanse bedrijven, lagere fondskosten wilt en gelooft in de structurele outperformance van de VS-economie. VUSD en CSPX zijn populaire keuzes.
Koop S&P 500 ETF via DEGIROBeide indices zijn uitstekend voor langetermijnbeleggers. Het verschil in rendement is kleiner dan het lijkt doordat MSCI World voor 70% bestaat uit Amerikaanse aandelen. Voor de meeste Nederlandse beleggers is MSCI World de iets veiligere keuze door bredere spreiding, maar S&P 500 heeft historisch een hoger rendement gehaald.
De S&P 500 volgt de 500 grootste beursgenoteerde bedrijven in de VS. De MSCI World volgt ~1.500 grote en middelgrote bedrijven in 23 ontwikkelde landen, waarvan ~70% in de VS. MSCI World biedt meer geografische diversificatie; S&P 500 focust op Amerika.
Historisch heeft de S&P 500 over de afgelopen 10 jaar een iets hoger rendement gehaald dan MSCI World — circa 13% vs. 11% per jaar in USD. Dit komt door de dominantie van Amerikaanse techbedrijven (Apple, Microsoft, Nvidia, Amazon, Alphabet). Er is geen garantie dat dit patroon aanhoudt.
Populaire MSCI World ETFs voor Nederlanders zijn: iShares Core MSCI World (IWDA) — TER 0.20%, grote index met 1.500+ aandelen; SPDR MSCI World (SWRD) — TER 0.12%, goedkoper alternatief. Voor brede spreiding inclusief opkomende markten is VWRL (Vanguard FTSE All-World) populair.
Beide zijn geschikt voor automatisch maandelijks beleggen (dollar-cost averaging). Via Trade Republic kun je gratis automatische maandelijkse aankopen instellen in beide ETF-categorieën. Via DEGIRO is dat ook mogelijk voor een groot deel van de commissievrije ETFs.